Цена биткойна резко выросла на этой неделе, но изменился ли тренд?

Добро пожаловать, читатели, и спасибо за подписку! Информационный бюллетень Altcoin Roundup теперь создается постоянным автором информационного бюллетеня Cointelegraph. Биг Смоки. В ближайшие несколько недель этот информационный бюллетень будет переименован в Crypto Market Musings, еженедельный информационный бюллетень, который предоставляет опережающий анализ и отслеживает новые тенденции на рынке криптовалют.

Дата публикации информационного бюллетеня останется прежней, а в содержании по-прежнему будет уделяться большое внимание техническому и фундаментальному анализу криптовалют с более макроэкономической точки зрения, чтобы выявить ключевые сдвиги в настроениях инвесторов и структуре рынка. Надеемся, вам понравится!

Время идти долго?

На этой неделе Биткойн (БТД) цена имеет оживилсяс ростом до 21 000 долларов 26 октября. Это побудило горстку трейдеров заявить, что дно может быть достигнуто или что BTC вступает в следующую фазу какой-то технической структуры, такой как Вайкофф, прорыв диапазона или своего рода переворот поддержки сопротивления. .

Прежде чем перейти к бычьим настроениям и открыть 10-кратные длинные позиции, давайте вернемся к предыдущему анализу, чтобы увидеть, изменилось ли что-нибудь в структуре рынка Биткойн и свидетельствует ли недавний всплеск бычьего импульса о более широком изменении тренда.

Когда последнее обновление был опубликован 30 сентября, биткойн стоил около 19 600 долларов, что все еще находится в пределах последних 136 дней ценового движения. В то время я определил бычьи расхождения на недельном индексе относительной силы (RSI) и расхождении слияния скользящих средних (MACD). Также было несколько потенциальных сигналов «дна», исходящих от нескольких сетевых индикаторов, которые находились на многолетних минимумах.

Давайте посмотрим, как обстоят дела сейчас.

Полосы Боллинджера узкие

Полосы Боллинджера на дневном графике остаются суженными, и скачок на этой неделе до 21 000 долларов был расширением или всплеск волатильности чего и ожидало большинство трейдеров. Как обычно, после прорыва верхней границы цена откатилась, чтобы протестировать среднюю линию/среднюю полосу (20MA) в качестве поддержки.

Несмотря на силу движения, цена остается ограниченной ниже 200-MA (черная линия), и на данный момент неясно, будет ли 20-MA теперь служить поддержкой для цены Биткойна.

После отскока от почти исторического минимума 25,7 недельный RSI продолжает восходящий тренд, и бычье расхождение, выявленное в предыдущем анализе, остается в силе. Аналогичная тенденция сохраняется и на недельном MACD BTC.

На том же графике мы видим, что самая последняя недельная свеча находится на пути к созданию недельного более высокого максимума. Если свеча закрывается выше максимума диапазона предыдущих пяти недель, а цена продолжится в ближайшие недели с дневным или недельным закрытием выше 22 800 долларов, это может быть задатком разворота тренда.

На дневном таймфрейме индикатор BTC с несколькими скользящими средними Guppy (GMMA или Super Guppy) вызывает удивление. Краткосрочные скользящие средние сжимаются, и они сходятся с долгосрочными скользящими средними, что обычно указывает на надвигающееся направленное движение или, в некоторых случаях, на разворот макротренда.

За последние несколько недель Биткойн «рекордно низкая волатильность” было притчей во языцех, и при использовании полос Боллинджера, GMMA и BVOL сужающийся ценовой диапазон действительно намекает на расширение, но в каком направлении остается загадкой.

Биткойн торгуется в диапазоне от 18 600 до 24 500 долларов в течение 36 дней, и с точки зрения технического анализа цена остается около середины этого диапазона. Движение к 21 000 долларов не привело ни к значительному повышению дневного максимума, ни к выходу из текущего диапазона, который, по сути, представляет собой боковой отскок.

Цена пока держится выше 20-дневной скользящей средней, но нам еще предстоит увидеть пересечение 20-MA выше 50-MA, и большая часть ралли 26 октября вернулась к низкому уровню в 20 000 долларов.

Более убедительным развитием событий будет прорыв Биткойна из текущего блока диапазона, чтобы протестировать 200-MA на уровне 24 800 долларов и, в конечном итоге, предпринять некоторую попытку перевернуть скользящую среднюю в сторону поддержки.

Дальнейшее расширение до диапазона от 29 000 до 35 000 долларов вызовет уверенность у быков, которые ищут более четкие признаки разворота тренда. До тех пор, пока это не произойдет, текущее ценовое действие представляет собой просто большую консолидацию, удерживаемую сопротивлением, простирающимся до 24 800 долларов.

Связанный: Почему сегодня рынок криптовалют растет?

Биткойн-данные о сети говорят, что они накапливаются

Как и спотовая цена BTC, Z-Score MVRV также колебался в диапазоне от -0,194 до -0,023 за последние три месяца. Ончейн-метрика отражает отношение рыночной капитализации BTC к его реализованной капитализации (сумма, которую люди заплатили за BTC, по сравнению с его сегодняшней стоимостью).

Короче говоря, если рыночная стоимость Биткойна заметно выше, чем его реализованная стоимость, метрика входит в красную зону, указывая на возможную рыночную вершину. Когда метрика входит в зеленую зону, это сигнализирует о том, что текущая стоимость Биткойна ниже его реализованной цены и что рынок может приближаться к дну.

Согласно диаграмме MVRV Z-Score, по сравнению с ценой Биткойна текущий -0,06 MVRV Z-Score находится в том же диапазоне, что и предыдущие многолетние минимумы и основания цикла.

Резервный риск

Метрика резервного риска Биткойна показывает, насколько «уверенные» инвесторы отличаются от рыночной цены BTC.

Когда уверенность инвесторов высока, но цена BTC низка, отношение риска к вознаграждению или привлекательность биткойна по сравнению с риском покупки и хранения BTC входит в зеленую зону.

В периоды, когда доверие инвесторов низкое, но цена высока, резервный риск перемещается в красную зону. Исторические данные показывают, что создание позиции Биткойн, когда резервный риск входит в зеленую зону, было хорошим временем для открытия позиции.

В настоящее время мы видим, что за последние шесть месяцев метрика достигла того, что инвесторы могли бы назвать дном. На момент написания резервный риск повышается до 0,0009, и обычно переход порога 0,001 в зеленую зону знаменует собой начало восстановления.

С нетерпением жду

Несколько точек данных, по-видимому, предполагают, что цена Биткойна недооценена и все еще находится в процессе формирования дна, но ни одно из них не подтверждает, что фактическое дно рынка уже достигнуто.

На этой неделе и в предыдущие месяцы несколько предприятий по добыче биткойнов публично объявили о необходимости реструктуризации долга, возможности невыплаты долга, а некоторые даже намекнули на потенциальное банкротство.

Большинство публичных майнеров были продать большую часть своих добытых BTC с июня, и недавние заголовки, касающиеся Вычислить север и Core Scientific намекают, что цена Биткойна все еще находится под угрозой из-за проблем с платежеспособностью среди промышленных майнеров.

Данные из Glassnode показывает совокупный размер баланса майнеров колеблется около 78 400 BTC и «удерживается майнерами, которых мы пометили (что составляет 96% текущего хешрейта)».

Согласно Glassnode, в случае «стрессового кризиса» майнеры могут быть вынуждены ликвидировать транши этих резервов на открытом рынке, и эффект домино на цену Биткойна может стать следующим катализатором продаж. к новым годовым минимумам.

Этот информационный бюллетень был написан Big Smokey, автором Подстек скромного понтификатора и постоянный автор информационного бюллетеня Cointelegraph. Каждую пятницу Big Smokey будет писать обзоры рынка, рекомендации по тенденциям, анализы и ранние исследования потенциальных новых тенденций на рынке криптовалют.