Биткойн (БТД) начинает новую неделю с бычьего скачка выше 22 000 долларов, поскольку Федеральная резервная система вливает ликвидность в экономику Соединенных Штатов.
В движении, которое может соперничать с любым классическим возвращением биткойнов, BTC/USD выросла на целых 15% по сравнению с двухмесячными минимумами, наблюдавшимися 10 марта.
Волатильность — и, по крайней мере, временное облегчение для быков — вызвана событиями в США после банкротства одного банка и вынужденного прекращения операций другого.
Silicon Valley Bank и Signature Bank стали последними жертвами жестокого года для финансовых учреждений из-за повышения процентных ставок ФРС — сохранится ли эта тенденция?
Несмотря на то, что Signature ориентирована на криптовалюту и в значительной степени опирается на фиат, криптовалютные рынки до сих пор не видели причин отказываться от оптимизма в отношении перспективы того, что ФРС предоставит свежие деньги.
Однако не все считают, что это является «поворотным моментом» в отношении повышения процентных ставок или общей политики.
По мере того, как пыль продолжает оседать, а новости о текущих событиях поступают, Коинтелеграф анализирует основные факторы, влияющие на цену BTC в краткосрочной перспективе.
ФРС спасает вкладчиков банка Силиконовой долины
история момента это, конечно, последствия краха Silicon Valley Bank (SVB) в конце прошлой недели.
Проглотив депозиты на сотни миллиардов долларов, SVB была вынуждена понести огромные убытки в размере 1,8 миллиарда долларов из-за размещения потребительских средств в ипотечных ценных бумагах, цена которых также пострадала из-за повышения ставок ФРС.
Вскоре начался эффект снежного кома, поскольку вкладчики стали опасаться, что с ликвидностью что-то может быть не так. Все сразу попытались выйти из SVB, а средств не было, что потребовало продажи активов с убытком и экстренного раунда финансирования, который в конечном итоге потерпел неудачу.
Результат пришел в виде вмешательства ФРС, чтобы поддержать деньги вкладчиков. 12 марта он объявил «Программа банковского срочного финансирования» (BTFP).
«Вкладчики получат доступ ко всем своим деньгам, начиная с понедельника, 13 марта», — говорится в сообщении. совместное заявление от Министерства финансов, Совета ФРС и Федеральной корпорации по страхованию депозитов (FDIC).
«Никаких убытков, связанных с санацией Silicon Valley Bank, налогоплательщик не несет».
@Федеральный резерв @UST Treasury @FDICgov опубликовать заявление о действиях по защите экономики США путем укрепления доверия населения к нашей банковской системе и обеспечения безопасности сбережений вкладчиков: https://t.co/YISeTdFPrO
— Федеральный резерв (@federalreserve) 12 марта 2023 г.
Как поспешили отметить рыночные комментаторы, это решение фактически знаменует собой возврат к вливаниям ликвидности ФРС — количественному смягчению (QE), — тогда как раньше ликвидность изымалась из экономики США.
Рискованные активы мгновенно выросли на новостях, поскольку увеличение ликвидности в конечном итоге увеличивает склонность инвесторов к риску.
Криптовалюта не стала исключением, несмотря на то, что власти США объявили о внезапное закрытие Signature Bank в шаге, который, по мнению некоторых, был прямой попыткой остановить криптовалютные рынки, извлекающие выгоду из последствий SVB.
«Мы также объявляем об аналогичном исключении в отношении системного риска для Signature Bank, Нью-Йорк, штат Нью-Йорк, который был закрыт сегодня уполномоченным органом штата. Все вкладчики этого учреждения будут оздоровлены. Как и в случае с решением Silicon Valley Bank, налогоплательщик не несет никаких убытков», — говорится в том же совместном заявлении.
Реагируя на создание BTFP, популярный комментатор Tedtalksmacro описал это как форма «невидимого количественного смягчения».
«Неофициальное количественное смягчение начинается в понедельник. Это так оптимистично», часть последующих сообщений в Твиттере. добавлен.
«TL; DR баланс ФРС будет расширяться, и это повысит ликвидность доллара».
Как Коинтелеграф сообщилкриптовалюта в целом очень чувствительна к тенденциям ликвидности центрального банка, и не только в США.
Среди тех, кто подчеркивает это, Артур Хейс, бывший генеральный директор биржи деривативов BitMEX, который в своем блоге ранее в этом году изложены как изменение условий ликвидности, вероятно, повлияет на производительность биткойнов и альткойнов.
Теперь он был явно настроен оптимистично.
«Приготовьтесь к стремительному ралли рискованных активов. ДЕНЕЖНЫЙ ПРИНТЕР ВПЕРЕД БРРР!!!» он сказал Подписчики Twitter о BTFP в одном из нескольких постов 12 марта.
Спекуляции вокруг процентной ставки ФРС накапливаются
С возвращением ликвидности на рынок не только криптовалюты задавались вопросом о судьбе политики количественного ужесточения (QT), проводимой ФРС в течение последних 18 месяцев.
Спекуляции были безудержными в тот день, когда решение о корректировке процентных ставок в этом месяце может привести либо к снижению, либо к тому, что ФРС оставит текущую ставку без изменений.
Ранее на заседании Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) 22 марта рынки колебались между увеличением на 0,25% и 0,5% к базовой ставке.
«В свете стресса в банковской системе мы больше не ожидаем, что FOMC повысит ставку на своем следующем заседании 22 марта», — написал экономист Goldman Sachs Ян Хациус в записке от 12 марта. цитируется CNBC и др.
Дэвид Инглес, главный редактор по рынкам Bloomberg TV, истолкованный комментарии о том, что Goldman считает CPI «несобытием».
Участник Cointelegraph Микаэль ван де Поппе, основатель и генеральный директор торговой фирмы Eight, посмотрел ближе к дому, отметив, что на предстоящей неделе появится еще один ценовой катализатор в виде февральского индекса потребительских цен (ИПЦ) данные по инфляции.
«Количественное смягчение и помощь банкам, что означает временное облегчение + потенциальный хороший индекс потребительских цен и отсутствие повышения ставок (или 25 базисных пунктов) — это топливо», — сказал он. написал в рамках комментариев Twitter 13 марта.
«Рынки сейчас ждут, когда CPI даст зеленый свет», — популярный торговый и аналитический аккаунт Daan Crypto Trades. продолжение.
«Если индекс потребительских цен станет горячим, мы увидим некоторый хаос, поскольку в основном у нас будет растущий индекс потребительских цен + смягчение ФРС. Если индекс потребительских цен окажется ниже оценок, я не вижу причин для рынка сдерживаться».
Более осторожным был Аласдер Маклеод, который в свете решения BTFP предостерег от предположения, что ФРС навсегда отказалась от QT.
«Первоначальная реакция рынка на банковский кризис основана на предполагаемом развороте ФРС. Но это может быть ошибкой, — сказал он. твитнул.
«Независимо от денежно-кредитной политики ФРС, сокращение банковских кредитов увеличивает стоимость кредитов, если вы можете их получить. Следите за денежными рынками!»
По данным CME Group Инструмент FedWatchобщие ожидания по-прежнему благоприятствовали дальнейшему повышению, а не стагнации базовой ставки 22 марта. Однако 0,5% не обсуждались.
Цена BTC подскочила до 22,7 тысяч долларов в результате стремительного возвращения
При этом Биткойн был в явно бычьем настроении во время азиатской торговой сессии 13 марта.
В преддверии открытия Уолл-стрит BTC/USD торговалась на уровне около 22 100 долларов на момент написания статьи, достигнув локального максимума в 22 775 долларов на Bitstamp, согласно данным от Коинтелеграф Рынки Pro и Торговый вид.
Большая часть восстановления с минимума 10 марта, составившего менее 20 000 долларов, произошла после объявления ФРС о ликвидности, но это, тем не менее, полностью стерло все следы обвала SVB.
«Биткойн оправился от крупнейшего краха американского банка с 2008 года… всего за 3 дня», — популярный комментатор Bitcoin Archive. резюмировать.
Среди трейдеров цели оставались разными, поскольку волатильность BTC/USD все еще колебалась вверх и вниз перед открытием.
Ван де Поппе утверждал, что 21 300 долларов должны храниться, чтобы облегчить длинную сделку, тем не менее, эта сумма потенциально может достигать 23 700 долларов.
«Ликвидность 22,7 тыс. выглядит созревшей для получения», — коллега-трейдер Crypto Chase. продолжение.
«Для любых местных лонгов стопы ниже 21 000 должны быть безопасными, IMO. Там, внизу, для меня не было бы особого смысла, если бы это продолжало разрываться.
Тем временем штатный трейдер Джекис отмеченный что минимум прошлой недели точно совпал с уровнем коррекции Фибоначчи 0,618 от максимумов 2023 года выше 25 000 долларов.
«Неудивительно, что мы оказываем значительную ежемесячную поддержку», — Credible Crypto. добавлен о текущем поведении цены на 4-х часовом таймфрейме.
Таким образом, недельное закрытие биткойнов оказалось намного выше, чем ожидалось, и составило более 22 000 долларов. Для трейдера и аналитика Rekt Capital это «вероятно» расплачивается за медвежий паттерн «двойная вершина», ранее проявлявшийся на недельных таймфреймах.
«Недельное закрытие выше 21770 долларов, вероятно, делает двойную вершину недействительной», — часть твита от 12 марта. читать.
Тем не менее дальнейший анализ показал, что апрель является ближайшей точкой, когда Биткойн может начать изменять долгосрочную тенденцию.
«Отличная реакция BTC от ~ 20000 долларов, минимума этого макро-диапазона», Rekt Capital. написал.
«Пока держится около 20000 долларов, у BTC есть шанс снова бросить вызов Макро-нисходящему тренду в ближайшие недели. Самое раннее в апреле».
USDC надеется восстановить привязку к 1 доллару
Что могло бы заставить инвесторов вздохнуть с облегчением на этой неделе, так это то, что ранняя жертва криптовалюты в результате взрыва SVB вернулась 13 марта.
Монета долларов США (USDC), второй по величине стейблкоин по рыночной капитализации, на момент написания практически восстановил свою привязку к доллару США.
Ранее упав на 20%, USDC торговался на Bitstamp по 0,99 доллара, поскольку заверения эмитента Circle помогли успокоить существующую панику.
В Тема в Твиттере 12 марта генеральный директор Джереми Аллер подтвердил, что BNY Mellon и неназванный новый банковский партнер примут на себя то место, где Signature и SVB, поглотившие более 3 миллиардов долларов своих резервов, внезапно прекратили работу.
«Доверие, безопасность и возможность погашения 1:1 всех находящихся в обращении USDC имеют первостепенное значение для Circle, даже перед лицом банковской инфекции, влияющей на криптовалютные рынки», — сказал он. добавлен в пресс-релизе, восхваляющем действия ФРС и законодателей США.
Тем временем крупнейшая биржа США Coinbase подтвержденный что конвертация USDC начнется 13 марта.
«Несмотря на турбулентность, которую мы недавно наблюдали в традиционном банковском секторе, Coinbase продолжает работать в обычном режиме. В Coinbase все средства клиентов остаются в безопасности и доступны, включая конвертацию USDC, которая возобновится в понедельник», — говорится в сообщении.
Другие крупные стейблкоины, которые отклеиться в ногу с USDC также попытался восстановить свою долларовую привязку, с Dai (DAI) по цене 0,989 доллара США и USDD (USDD) по цене 0,986 доллара США соответственно.
Учитывая изменения в стейблкоинах и банках, #Бинанс конвертирует оставшуюся часть средств Инициативы по восстановлению промышленности в размере 1 миллиарда долларов из BUSD в нативную криптовалюту, в том числе #БТЦ, #БНБ и ЭТН. Некоторые движения средств будут происходить внутри сети. Прозрачность.
— CZ Binance (@cz_binance) 13 марта 2023 г.
Чанпэн Чжао, генеральный директор крупнейшей мировой биржи Binance, также объявил о конвертации части своей собственной стабильной монеты Binance USD (BUSD) в биткойн, эфир (эфир) и собственной Binance Coin (БНБ) в рамках существующего «Фонда восстановления промышленности».
«Поскольку почти 1 миллиард долларов неиспользован, это означает, что рынок скоро столкнется с сильным давлением покупателей», — часть реакции исследователя данных в сети The Data Nerd. читать.
Настроения восстанавливаются по мере роста риска «короткого сжатия»
Отражая степень, в которой настроения рынка криптовалют остаются чрезвычайно чувствительными к макроэкономическим событиям, Крипто индекс страха и жадности вернулся в «страх» впервые за два месяца 10 марта.
Связанный: Следите за этими 5 криптовалютами, чтобы узнать о потенциальном отскоке цен на следующей неделе
Последние события привели к драматическому повороту: оценка Индекса выросла с 33/100 до 49/100 — классифицируется как «нейтральная» — за один день.
Однако на биржах деривативов сохраняется медвежий настрой. В выходные ставки финансирования достигли самого низкого уровня после краха FTX в ноябре 2022 года, свидетельствуют данные аналитической фирмы. Стеклянный узел показывает.
«Лонгам платят за то, чтобы они были длинными», Tedtalksmacro резюмировать.
Чрезмерно отрицательные ставки финансирования способность чтобы спровоцировать «короткое сжатие» — событие, при котором короткие позиции массово ликвидируются в результате каскадного эффекта домино, поскольку большинство рынка ожидает, что цена продолжит падать.
Согласно данным из монетное стеклоа на 13 марта сумма составила 39 миллионов долларов.
Взгляды, мысли и мнения, выраженные здесь, принадлежат только авторам и не обязательно отражают или представляют взгляды и мнения Cointelegraph.