By
Ключевые выводы:
Рост кредитного плеча на рынке криптовалют: за 24 часа было ликвидировано 527 миллионов долларов, что сигнализирует о растущей осторожности среди трейдеров.
Ограничение ликвидности и растущие долговые риски ИИ подталкивают трейдеров к выходу из более рискованных активов, способствуя коррекции рынка.
В понедельник на рынке криптовалют произошла коррекция: биткойн (БТД) повторное тестирование уровня $85 000 и эфира (ЭТХ) упал до 2900 долларов. Трейдеры стали более склонны к риску после того, как опрос показал ухудшение экономических условий в Соединенных Штатах и изменения в ожиданиях инвесторов относительно предлагаемых вариантов следующего председателя Федеральной резервной системы США.
Устойчивость пятилетних казначейских облигаций США после достижения минимума 98,64 в среду убедительно свидетельствует о том, что трейдеры искали защиту от инфляции, особенно после того, как ФРС снизила процентные ставки. «Закон об одном большом красивом законопроекте» расширил налоговые льготы и повысил Потолок долга США на 5 триллионов долларов, причем ситуация усложнилась из-за недавнего решения ФРС расширить свой баланс на 40 миллиардов долларов в месяц.
Потребительский сектор по-прежнему вызывает беспокойство, согласно опросу CNBC раскрытый что 41% американцев планируют тратить меньше во время праздников в этом году по сравнению с 35% в 2024 году. Кроме того, 61% респондентов указали на проблемы доступности из-за стагнации заработной платы на фоне роста цен. Во вторник будут опубликованы данные по розничным продажам в США за октябрь, а также данные по занятости в несельскохозяйственном секторе за ноябрь.
Чрезмерное кредитное плечо на рынке криптовалют по-прежнему остается серьезной проблемой: открытый интерес по фьючерсам составляет 135 миллиардов долларов. Бычье кредитное плечо на сумму более 527 миллионов долларов позиции были ликвидированы за последние 24 часа, что заставляет трейдеров беспокоиться о дальнейшем снижении. Слабость сектора искусственного интеллекта также побудила трейдеров увеличивать денежные позиции, выходя из более рискованных классов активов, таких как криптовалюты.
Гигант хедж-фонда Bridgewater Associates, как сообщается, заявил, что сильная зависимость технологических компаний от долговых рынков для финансирования инвестиций в ИИ достигла опасной фазы. согласно агентству Рейтер. «В будущем существует разумная вероятность того, что мы скоро окажемся в пузыре», — написал в заметке содиректор по инвестициям Bridgewater Грег Дженсен.
Спрос на кредитное плечо по коротким позициям (продавцов) на Bybit резко вырос, в результате чего годовая ставка финансирования опустилась ниже нуля. Эта необычная ситуация, когда длинным игрокам (покупателям) платят за сохранение открытых позиций с кредитным плечом, редко длится долго, пока появляются арбитражные возможности. Однако после краха 10 октября ликвидность стала намного ограниченной, и некоторые маркет-мейкеры, вероятно, понесли значительные потери.
Частично падение фондового рынка США в понедельник можно объяснить снижением шансов Кевина Хассетта заменить Джерома Пауэлла на посту следующего председателя ФРС. CNBC сообщил, что ближайшее окружение президента Дональда Трампа настаивало на том, чтобы его считали более независимым. В пятницу Трамп заявил, что Кевин Уорш также отлично подойдет, что ослабило опасения по поводу хрупкости доллара США.
Индекс доллара США (DXY) нашел поддержку на уровне 98 после четырех недель снижения подряд. Эта стабильность предполагает более высокую уверенность в способности правительства США избежать рецессии, что в некоторой степени поддерживает фондовый рынок, но в меньшей степени — криптовалюты.
Связанный: Биткойн до 40 тысяч долларов? Макроаналитик Люк Громен настроен по-медвежьи в отношении Биткойна
Биткойн и Эфир обычно рассматриваются как часть независимой финансовой системы, поэтому относительная сила доллара США снижает спрос на альтернативные средства хеджирования. Чрезмерное кредитное плечо на рынке криптовалют в сочетании с более широкой макроэкономической неопределенностью, вероятно, продолжит оказывать давление на цены.
Эта статья предназначена для общих информационных целей и не предназначена и не должна рассматриваться как юридическая, налоговая, инвестиционная, финансовая или другая консультация. Взгляды, мысли и мнения, выраженные здесь, принадлежат только автору и не обязательно отражают или представляют взгляды и мнения Cointelegraph. Хотя мы стремимся предоставлять точную и своевременную информацию, Cointelegraph не гарантирует точность, полноту и надежность любой информации в этой статье. Эта статья может содержать прогнозные заявления, которые подвержены рискам и неопределенностям. Cointelegraph не несет ответственности за любые убытки или ущерб, возникшие в результате вашего доверия к этой информации.
Эта статья не содержит инвестиционных советов или рекомендаций. Каждое инвестиционное и торговое движение сопряжено с риском, и при принятии решения читатели должны провести собственное исследование. Хотя мы стремимся предоставлять точную и своевременную информацию, Cointelegraph не гарантирует точность, полноту и надежность любой информации в этой статье. Эта статья может содержать прогнозные заявления, которые подвержены рискам и неопределенностям. Cointelegraph не несет ответственности за любые убытки или ущерб, возникшие в результате вашего доверия к этой информации.
